Индексът на стоковите канали е осцилатор, използван в техническия анализ. Използва се главно в активи, които имат сезонно или циклично поведение, като суровини. Създаден е от Доналд Ламбърт и е известен със съкращението си CCI.
Преводът на името на осцилатора е „Индекс на стоковите канали“. Осцилаторът стана популярен около 1980 г. благодарение на книгата, публикувана от Доналд Ламбърт, озаглавена „Индекс на стоковите канали: Инструменти за търговия с циклични тенденции“.
Въпреки че първоначално е бил използван (и всъщност е най-препоръчителен) в суровини, в крайна сметка е използван в други финансови активи. Много търговци използват този индикатор за акции, облигации и дори валути. Трябва да се отбележи, че въпреки че е осцилатор, той се използва и като индикатор за тенденция. След това ще видим как се изчислява. И накрая, ще дадем примери за това как трябва да се използва според ръководствата за търговия.
Графично представяне на индекса на стоковите канали (CCI)
Външният му вид е както следва:
На графиката можете да видите цената на маслото Brent в японски свещи. Всяка свещ представлява един ден. CCI осцилаторът по подразбиране е 14 периода. С което се хвърля текущата стойност въз основа на данните от последните 14 периода. ITC има две важни линии. Този с +100 и този с -100.
Готови ли сте да инвестирате на пазарите?
Един от най-големите брокери в света, eToro, направи инвестициите на финансовите пазари по-достъпни. Сега всеки може да инвестира в акции или да купи части от акции с 0% комисионни. Започнете да инвестирате сега с депозит от само $ 200. Не забравяйте, че е важно да се обучавате да инвестирате, но разбира се днес всеки може да го направи.
Вашият капитал е изложен на риск. Възможно е да се прилагат други такси. За повече информация посетете stocks.eToro.com
Искам да инвестирам с ЕтороКогато индикаторът е над 100, това означава, че активът е свръхкупен. По същия начин, когато индикаторът е под -100, това означава, че активът е свръхпродаден. Освен това някои търговци използват нулевата линия. Ако CCI е над нулата, тенденцията е възходяща. Ако CCI е под нулата, тенденцията е мечи.
Изчисляване на индекса на стоковите канали (CCI)
Изчисляването на CCI е много просто. Формула се прилага за установените периоди и дава резултат. Този резултат е CCI. Формулата на CCI е:
Текущата типична цена е сумата от цената на затваряне, максималната цена и минималната цена, разделена на три. Плъзгащата се средна на типичната цена на X е подвижната средна на типичните цени от последните X периоди. Средното отклонение на X е стандартното отклонение на последните X периоди. И накрая, константата от 0,015 е константа, която Доналд Ламбърт добави, така че между 70% и 80% от стойностите на CCI ще бъде между -100 и +100.
Интерпретация на ICC
CCI измерва разликата между промяната в цената на даден актив и средната му промяна в цената. Търговците обикновено използват индикатора по три различни начина: дивергенция, тенденция и нива на свръх покупка и свръхпродажба. По-напредналите търговци могат чрез CCI да интерпретират силата на тенденцията, както и вероятността за обръщане на основната тенденция.
Нива на свръх покупка и свръхпродажба
Нивата на свръх покупка и свръхпродажба са съответно +100 и -100 нива. Въз основа на това използване на индикатора, търговецът трябва да бъде нащрек, когато индикаторът надхвърли стойността от +100. По това време активът се прекупува и всеки момент може да обърне тенденцията си. И обратно, ако CCI е под -100, въпросният актив се счита за свръхпродаден. Търговецът или анализаторът трябва да бъдат внимателни към тези стойности, тъй като във всеки един момент низходящият тренд може да се превърне в възходящ тренд. По-долу е даден пример с това използване на цената на петрола Brent.
Както виждаме, индикаторът дава много грешки при интерпретиране на този тип сигнали. Това не означава, че тези сигнали не работят, но че по този актив те вероятно не работят. Това обаче разкрива обосновката за тълкуването, направено от по-напреднали търговци. Както вече посочихме, най-напредналите търговци могат да интерпретират силата на дадена тенденция с този индикатор. Тълкуването му се ръководи точно от употреба, противоречаща на настоящата. Ако индикаторът е над 100, възходящият тренд е силен. Ако е под -100, низходящият тренд е силен.
Индикатор за тенденция
Според това тълкуване, финансов актив е във възходящ тренд, ако CCI е над нулата. Междувременно, ако CCI е под нулата, тенденцията е надолу. Колкото по-далеч от нулата е, толкова по-силна ще бъде тенденцията. В следващата графика можем да видим пример за това използване.
Сигналите за тенденция изглеждат по принцип надеждни сигнали, с проблема, че в странични периоди можем да открием много фалшиви сигнали.
Разминавания
И накрая, различията в CCI могат да дадат валидни сигнали за покупка или продажба. Това, винаги като се има предвид, да, трудността, свързана с експлоатационните различия. В този смисъл ще се счита, че има мечо отклонение, когато има нови върхове в цената и те не са придружени от нови върхове на показателя. По същия начин има разминаване нагоре, когато има нови минимуми в цената и няма нови минимуми в индикатора.
