Финтех заплахата, както и сценарият, през който преминава икономиката, принуждават банковия сектор да адаптира своя бизнес модел. Бизнес модел, който, ако не бъде преобразуван, вече е обречен да изчезне.
В свят, в който дигитализацията е завладяла почти цялата планета, компаниите по света преживяват резки промени в собствените си бизнес модели, като ги адаптират към този нов дигитален свят, който някои наричат четвъртата индустриална революция. Понастоящем много икономически сектори са изправени пред трудното предизвикателство да адаптират своите бизнес модели към новия формат. Процесът обаче изисква голяма адаптация, големи усилия, както и голяма инвестиция.
Един от секторите, който залага най-много на новите технологии и цифровата среда, е светът на банковото дело. Както сочат данните, появата на финтех компании на пазара е накарала традиционните банки да адаптират своя бизнес модел, пренастроявайки структурите си, за да се адаптират към нова среда, в която почти всички финансови образувания, които са вече установени, започват като чисто цифрови субекти, без физически структура, офиси и големи небостъргачи, характеризиращи сектора от години.
Това прекъсване доведе до това, че за броени месеци видяхме как големите банкови корпорации, сред които можем да намерим Banco Santander, BBVA или самата Bankia в Испания, трябваше да пренастроят много обемни бизнес модели, на много повече модели, пъргави и динамичен, по-евтин и изключително цифров. Бизнес модели, базирани главно на новия цифров формат. Дигитален формат, който накара банките да адаптират нови формати, невиждани досега в сектора, което ги кара да се пренапрягат, за да гарантират, че преобразуването се извършва във възможно най-кратки срокове.
Дигитализирано ли е банкирането за иновации или, напротив, от необходимост?
Това е доста сложен въпрос. През последните години иновациите се превърнаха в догма за компаниите и предвид степента на технологичния напредък. Компанията, която не прави нововъведения, като тази, която не отговаря на новия формат на КСО и нефинансовите отчети, е осъдена да бъде отнесена на заден план, като бъде надмината от други компании, които при същия бизнес модел предлагат добавена стойност, основана на трансформация и иновации. Това се случи в банковия свят, тъй като финтех компаниите не само представляват предизвикателство за иновации, но също така са източник на пряка конкуренция за банките.
Пряката конкуренция, която доведе банките, изправени пред възможността за по-нататъшно спадане на доходите си - предвид сценария, представен от икономиката, както и приспособителните политики на ЕЦБ, които не спират да тормозят сектора - започнаха да адаптират своите услуги към този нов цифров формат, в същото време, когато много предприятия започнаха да интегрират fintech инициативи в своите сложни традиционни структури. Независимо дали чрез поглъщане, сливане, внедряване или създаване, банките интегрират финтех технологиите в своя сектор, като тяхната цел е банките в не твърде далечното бъдеще да станат това, което бихме могли да наречем „цифрова компания“.
Пробив на Fintech
През последните години преживяхме прекалено сложно цифрово нарушение. Дигитално нарушение, което води до това, че почти всички нови финансови инициативи се раждат с „финтех префикса“. С други думи, сред предприемачите във финансовия свят всички разработени проекти са фокусирани върху дигитална банка, fintech банка, където процесите се основават на голям дигитален компонент като общ знаменател, впоследствие извличаща тяхната добавена стойност в специализацията на услугите.
Гореизложеното води тези инициативи до голям растеж през последните години. Ръст, който не само се потвърждава от самите банки, но според непрекъснатите записи, които те извличат от различни одиторски компании, е сектор, който не възнамерява да спре да набира скорост, като удвоява цифрите си всяка година, с присъствие на все по-консолидиран глобален пазар и експоненциалност, която води до прогнози от голям мащаб. За да добием представа, говорим за сектор, който още през 2016 г. има парична стойност близо 22,3 милиарда долара по целия свят.
Но любопитното и вълнуващото в ситуацията не е сумата, за която говорим, а капацитетът за растеж на самите платформи. В случая с Испания, fintech платформите не са спрели да увеличават своя растеж експоненциално. Според представените от сектора данни финтех компаниите са нараснали в сравнение с 2018 г. с 63%. С други думи, финтех компаниите в Испания растат на нива, при които растежът се удвоява година след година, регистрирайки този модел година след година, от 2014 г. Нещо, което в момента не се случва в много сектори.
Но това, в случая с банковото дело, е нещо, което, макар да го принуждава да трансформира всички свои работни методи, в много случаи - неспособни на подобно развитие - да интегрира самите платформи в бизнеса. Интеграция, която се роди като възлагане на услуги от страна на банката, като ги делегира на финтех модели. Система, която вече се изпълнява от всяка една от банките, които присъстват на планетата. В момента в развития свят няма нито една банка, която да не интегрира или да ги развива финтех платформи, които да се опитат да се присъединят към новата цифрова среда, до която финтех ни е довел.
Неблагоприятни политики
Но, връщайки се към това, което беше обсъдено по-рано, ние се запитахме дали трансформацията, която банкирането претърпява, е причинена или доброволна; необходима трансформация или, напротив, незадължителна. Е, за да предложим по-обективна представа за въпроса и възможния отговор, трябва да се съобразим със сценария, който банките изпитват през последните години. Сценарий, при който приспособителните политики на ЕЦБ, както и ниските лихвени проценти, прилагани от централните банки в отговор на икономика, нуждаеща се от стимули, са унищожили голяма част от рентабилността на банковия сектор; която на много пъти води разгорещен дебат, също много напрегнат, със самите централни банки, предвид ситуацията.
Икономиката премина през няколко години, в които краят на експанзивния цикъл, през който минахме, заплашва с рецесия. Като се има предвид случилото се, това накара централните банки да прилагат нови стимулиращи политики, сред които, както е конвенционално, се прилагат непрекъснати намаления на лихвените проценти; дърпайки, разбира се, ставки до минимални и силно остатъчни нива, с намерение да стимулира кредита и потреблението. По този начин, преброявайки, че лихвените проценти маркират рентабилността на банките, това е довело до рязък спад в рентабилността на банките, сериозно претегляйки техните бизнес съотношения.
През последните години, като се има предвид политиката, осъществявана от централните банки, успяхме да наблюдаваме как възвръщаемостта на капитала в банкирането, ROE, е доста под нивата, изисквани от акционерите, като непрекъснато разрушава стойността в сектора. С отрицателните нива на Euribor и ROE, които далеч не са в оптималната си точка, са в непрекъснат спад, банките са изправени пред трудно предизвикателство да направят своя бизнес да се върне към толкова печеливш, колкото априори беше. Следователно се търси рентабилност във финтех сектора, като се приспособяват, както казахме, своите бизнес модели към цифров формат, в който фиксираните разходи в крайна сметка са елемент от малцинството.
И затова видяхме всички тези затваряния на офиси през последните години. Ако разгледаме отблизо сектора, в Испания над 20 000 банкови клона са затворени през последното десетилетие. Изкривителният сценарий, пред който са изправени банките, накара финансовите корпорации да унищожат почти целия си физически бизнес модел, заменен от цифрови модели. Физически формат, който при този сценарий е осъден да изчезне, причинен от 2-те фактора, които споменахме. Което ни води до няколко извода: банкирането се адаптира по необходимост, както и от все по-голяма конкуренция на fintech.
Поради тази причина твърдението, че банковата промяна се дължи на иновации, може да се счита за повече от съмнително. Нарушаването на fintech, което споменахме по време на статията, беше един от истинските задействащи фактори на това „нововъведение“, което банкирането започна да извършва. В този смисъл, с проблема, пред който са изправени корпорациите в среда на извличащи политики за сектора, той беше подчертан и ускорен. Банковата система е изправена пред трудно предизвикателство, предизвикателство, което започва с постигане на ефективна конверсия и в най-кратки срокове, тъй като трябва да обърне ситуация, която, както показват показателите, вече започва да застрашава финансовото здраве на самия сектор както и капитала на неговите акционери.