Основният лихвен процент или премийният процент е лихвеният процент, който американските банки налагат на своите клиенти с по-нисък кредитен риск. Този показател служи като основа за определяне на другите пазарни лихви.
С други думи, основният лихвен процент е този, който финансовите институции начисляват на своите длъжници най-добрата кредитна история и / или които представляват много ниска вероятност за неизпълнение.
Трябва да се отбележи, че тези клиенти, на които се начислява първоначалната ставка, са предимно големи компании. Тези потребители обикновено разполагат с достатъчен капитал или платежоспособност, за да осигурят сигурност на кредитора по отношение на изплащането на заема.
Друг начин да разберем този показател е като най-ниската ставка, която пазарът начислява на длъжниците. По този начин, колкото по-рискован е кредитополучателят, процентът, който ще бъде начислен, ще бъде по-висок и по-висок по отношение на лихвения процент.
Кой определя основната ставка?
Тъй като всяка банка определя собствените си лихвени проценти, няма единичен лихвен процент. Във всеки случай изчисленото е средно сред основните търговски банки в САЩ.
Всяко предприятие може да изчисли пазарната премия. Най-често използваната средна обаче е тази, публикувана от ежедневника The Wall Street Journal.
Разбиране на произхода на основния лихвен процент
Главният лихвен процент се определя в голяма степен от лихвения процент на федералните фондове. Това е лихвеният процент, при който банките се отпускат взаимно.
На този етап трябва да обясним, че финансовите институции трябва да спазват запазването на процент от депозитите си като резерв по сметка във Федералната резервна система (FED). Така че някои банки може да изискват заем, за да отговорят на това изискване, и да поискат краткосрочен заем от предприятие, което има излишъци.
Тоест банките с излишък ще отпускат пари на други дефицитни банки. По този начин за тези операции те определят междубанков лихвен процент, който ще служи като ориентир за това, което ще се нарече премиен процент.
На свой ред трябва да вземем предвид, че междубанковият лихвен процент се основава на референтния лихвен процент, определен от FED.
Трябва да се изясни обаче, че банките не са задължени да изместват междубанковия лихвен процент според движенията на основния лихвен процент на Фед. Това работи като сигнал, а не като задължителна директива.
Премия за справка
На практика това, което се случва, е, че ако основният лихвен процент е например 5% (годишен ефективен лихвен процент), банките ще добавят допълнително според риска на клиента.
Например, компания, която е на път да премине от средна към голяма, може да бъде обект на лихва от 10% годишно. Малък бизнес без много капитал обаче може да бъде принуден да плаща до 20% годишно.