Delta - какво е това, определение и концепция
Делтата е промяната в цената на даден финансов вариант преди промяна от 1 евро в цената на базовия инструмент.
Може да се определи като вероятност запасът да изтече със стойност.
Положителна връзка с бичи позиции, по-висока цена на базовия, по-висока цена на опцията. Обратна връзка с мечи позиции; по-висока цена на базисния; по-ниска цена на опцията.
Функциониране
Купете кол и продайте пут - Положителна делта (+) (0,1): бичи позиции.
Продавайте кол и купувайте пут - отрицателна делта (-) (-1,0): мечи позиции.
Готови ли сте да инвестирате на пазарите?
Един от най-големите брокери в света, eToro, направи инвестициите на финансовите пазари по-достъпни. Сега всеки може да инвестира в акции или да купи части от акции с 0% комисионни. Започнете да инвестирате сега с депозит от само $ 200. Не забравяйте, че е важно да се обучавате да инвестирате, но разбира се днес всеки може да го направи.
Вашият капитал е изложен на риск. Възможно е да се прилагат други такси. За повече информация посетете stocks.eToro.com
Искам да инвестирам с Еторо- ITM (в парите): DELTA = 1. Висока вероятност за стойност на падежа.
- Банкомат (при парите): DELTA = 0,5. Средна стойност на вероятността към падежа.
- OTM (от парите): DELTA = 0. Почти нулева вероятност за стойност на падежа.
Какво е опция за повикване?
Какво е пут опция?
Пример
Цената на една акция на Inditex (ITX) е 22 евро. Опцията Call call за цена от € 22 има цена от € 1, т.е. премията = 1.
Предположение, при което цената на Inditex се повишава до 23 евро (Увеличение от 1 евро):
| Ако DELTA = 0,5 | Ако DELTA = 0,2 |
| ПРЕМИЯ = 1 + 0,5 = 1,5 | ПРЕМИЯ = 1 + 0,2 = 1,2 |
Предположение, при което цената на Inditex се повишава до 24 евро (Увеличение от € 2):
| Ако DELTA = 0,5 | Ако ДЕЛТА = 0,2 |
| ПРЕМИЯ = 1 + (2 × 0,5) = 2 | ПРЕМИЯ = 1 + (2 × 0,2) = 1,4 |
